employee
Russian President Vladimir Putin has signed a law providing for the launch of a long-term savings program for citizens starting in January 2024. The law introduces a new document – the agreement on long-term savings between a citizen and a non-state pension fund. The article discusses the strengths and weaknesses of this program for a potential investor
Long-term savings program, pension savings, non-governmental pension fund, investments, co-financing of contributions
С января 2024 года в России появился новый сберегательный инструмент – Программа долгосрочных сбережений (ПДС). Она объединяет в себе сразу несколько особенностей, характерных для вкладов, индивидуальных инвестиционных счетов и добровольного пенсионного страхования. По задумке правительства, программа предусматривает активное самостоятельное участие граждан в накоплении капитала как за счет личных средств, так и за счет средств пенсионных накоплений.
Участвовать в ней может любой гражданин РФ с 18 лет. Участие в программе доступно только через негосударственный пенсионный фонд (НПФ). Использовать же накопленные средства можно на дополнительные периодические выплаты по истечении 15 лет действия договора или при достижении возраста 55 лет (женщины) и 60 лет (мужчины). Гражданин сможет копить самостоятельно за счет собственных добровольных взносов, а также перевести в программу свои ранее сформированные пенсионные накопления. НПФ будет инвестировать эти средства в интересах своего клиента на принципах доходности и безубыточности.
ПДС предусматривает государственное софинансирование собственных взносов граждан – до 36 тыс. рублей в год в течение трех лет после вступления человека в программу. Конкретное соотношение будет зависеть от среднемесячного дохода вкладчика. Если он составляет до 80 тыс. руб. в месяц, то на каждый рубль вложенных средств государство добавит еще один. Если доход составляет от 80 до 150 тыс. руб. в месяц, то соотношение составит два рубля к одному, а при большем доходе – четыре собственных к одному от государства. Деньги для этого возьмут из Фонда национального благосостояния (ФНБ) и резервов Социального фонда России (СФР, бывший ПФР).
Ежегодно можно будет оформлять и налоговый вычет в 13% на максимальную сумму 52 тыс. руб. при уплате взносов на 400 тыс. руб.
Внесенные средства граждан будут застрахованы государством на сумму 2,8 млн рублей, что в два раза больше, чем по банковским вкладам.
Сформированные в программе сбережения наследуются в полном объеме за вычетом выплаченных средств (за исключением случая, когда ее участнику назначена пожизненная периодическая выплата).
Анализируя принятую правительством программу долгосрочных инвестиций, можно выделить сильные и слабые стороны таких вложений для граждан:
Таблица 1 – Оценка сильных и слабых сторон ПДС
|
СИЛЬНЫЕ СТОРОНЫ |
СЛАБЫЕ СТОРОНЫ |
|
1. Софинансирование вложений государством (до 36 тыс. руб. в год) |
1. Софинансирование только в течение первых 3 лет действия программы |
|
2. Возврат НДФЛ на сумму внесенных накоплений до 400 тыс. руб. |
2. Возврат в общей сумме не более 52 тыс. руб. в год по всем программам, где такой вычет предусмотрен (напр., по индивидуальному инвестиционному счету или добровольному страхованию жизни) |
|
3. Средства защищены от банкротства фонда. В экстренных случаях накопленные сбережения можно будет использовать до завершения срока действия программы |
3. Перечень случаев, когда возможен возврат накоплений без потери льгот и инвестиционного дохода, очень ограничен (напр., для дорогостоящего лечения или при потере кормильца) |
|
4. Возможность использовать в качестве взносов пенсионные накопления, сформированные в 2002-2013 г. и получать по ним доход |
4. Непредсказуемость инвестиционного дохода в сопоставлении с инфляцией на долгосрочный период (15 лет) |
Таким образом, у Программы долгосрочных сбережений, как у нового инвестиционного продукта есть возможность привлечь свободные денежные средства граждан. Основными барьерами вступления в Программу можно назвать низкие доходы населения и недоверие к государственным институтам.
1. S 2024 goda v Rossii zarabotaet Programma dolgosrochnyh sberezheniy. – Tekst: elektronnyy // Novosti Banka Rossii. – URL: https://cbr.ru/press/event/?id=16870 (data obrascheniya: 27.02.2024).
